Produtos Estruturados

Neste curso básico, introduzimos o conceito de estruturação de produtos financeiros, utilizando combinações lineares de vetores que variam desde o ativo objeto até derivativos de centenas de modelos. Focamos em opções Vanilla (VAN) e derivativos de modelo barreira (BAR), analisando como essas combinações podem resultar em mais de 400 produtos diferentes. Esses produtos são classificados em categorias como renda fixa, renda variável mitigada, renda variável alavancada, apostas, hedge, COE, gamma e empréstimos, facilitando a alocação de risco e expectativa para investidores. Na segunda parte do curso, analisamos dados de mercado para compreender a formação do FWD point e cruzá-los com polinômios de volatilidade, classificando-os em quatro grupos distintos. Identificamos os vetores de derivativos que se destacam em cada setor, maximizando a relação risco-retorno conforme as condições de mercado mudam. O curso ensina a trocar produtos estruturados conforme a "estação" do mercado, visando sempre as melhores oportunidades.

O curso de Produtos Estruturados Avançado da Fderivs ensina como analisar ativos usando a curva de volatilidade, forward points e estudos estatísticos do ATM, SKEW e smile, integrando essas análises com as recomendações de analistas. O curso capacita os alunos a criar produtos estruturados que otimizam resultados, oferecendo proteção de capital, perdas limitadas ou alavancagem, conforme o cenário. É necessário conhecimento prévio em curvas, estruturação básica e opções vanilla e com barreira. O curso aborda a análise do ATM em relação à sua média histórica, ajudando na escolha entre comprar ou vender volatilidade. Também são explorados o SKEW e o smile, e como esses fatores interagem para prever o comportamento do ativo. Por fim, o curso ensina a ler a superfície de curto prazo do mercado e, usando exemplos práticos de carteiras de ações, a criar três estruturas de produtos: conservadora, moderada e agressiva.

Os cursos oferecem uma abordagem fundamental sobre estruturação de produtos financeiros, incluindo análise de FWD POINTS e volatilidade implícita. Classificam produtos em categorias como renda fixa, renda variável e hedge. A metodologia considera dados de mercado e estratégias para otimização. Os cursos básicos são acessíveis e os intermediários aprofundam a dinâmica de marcação a mercado.

O curso básico de Produtos Estruturados com Opções de Barreira explora a combinação linear dos 16 vetores disponíveis junto ao ativo objeto e componente caixa, sem considerar o rebate. Foca em estruturas vantajosas em diferentes cenários setoriais, otimizando resultados observados no mercado e maximizando retorno do ativo objeto.

O treinamento combina opções Vanilla e opções com barreira para criar diversas combinações de produtos estruturados. O curso explica a análise do cenário pelo analista, a direção e magnitude dos movimentos dos ativos e os resultados esperados. Também aborda a lógica do produto e sua finalidade, culminando em um discurso comercial.

O curso intermediário aborda a análise de produtos estruturados e seus vetores de risco após a contratação. Utiliza um simulador para estudar variações no ativo objeto, tempo e curva de volatilidade. Inclui a análise de superfícies de volatilidade, impactos de stop gain e stop loss, e distratos antecipados. Focado em produtos Vanilla, é baseado no livro "Produtos Estruturados: Uma Visão Quântica."

O curso intermediário de Opções com Barreira analisa produtos estruturados antes da contratação, considerando cenários de mercado e variações no tempo e na volatilidade implícita. Examina distratos parciais e totais, bem como a aplicação de técnicas de stop loss. O objetivo é prever resultados e otimizar decisões de investimento.

O curso intermediário foca na análise de produtos estruturados sob a ótica de risco, utilizando um simulador para alterar variação do ativo objeto, tempo e curva de volatilidade. Três modelos de volatilidade são analisados, prevendo cenários e avaliando impacto sobre os produtos. A análise inclui a possibilidade de distrato antecipado, aumentando a esperança matemática de lucro ao longo do tempo. O curso combina derivativos de primeira geração (opções Vanilla) com segunda geração (barreira), destacando as opções mais atrativas para cada setor.